長安基金管理規(guī)模縮水超40% 與部分基金業(yè)績表現(xiàn)欠佳有關(guān)

截至今年三季度末，長安基金管理規(guī)模為105.31億元，較去年末的184.43億元減少79.12億元，縮水比例達(dá)42.9%

《投資時報》研究員 齊文健

今年以來股市行情回暖，多數(shù)公募基金公司管理規(guī)模有所增加，不過也有“流年不利”的基金公司反而縮水，總部位于上海的長安基金就是其中之一。

Wind數(shù)據(jù)顯示，截至三季度末長安基金管理規(guī)模為105.31億元，較去年末的184.43億元減少79.12億元，縮水比例達(dá)42.9%，而該公司管理規(guī)模下滑的主要原因來自于混合型基金規(guī)模的減少，從去年末的150.02億元下降至今年三季度末的76.78億元。

事實上，這與部分基金業(yè)績表現(xiàn)欠佳有關(guān)。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至10月28日，旗下長安產(chǎn)業(yè)精選A/C、長安鑫禧A/C四只基金年內(nèi)的凈值增長率均飄綠(各類份額分開計算)，分別為-5.35%、-5.75%、-4.87%、-5.02%。

除此之外，長安基金管理層亦不平靜。10月17日，該公司發(fā)布高級管理人員變更公告稱，總經(jīng)理袁丹旭因個人原因申請離職，離任日期為今年10月16日，董事長萬躍楠代任總經(jīng)理一職，且袁丹旭任期不足3年。

就管理規(guī)模下滑、基金業(yè)績及新任總經(jīng)理等問題，《投資時報》向長安基金發(fā)送溝通函，不過截至發(fā)稿未收到回復(fù)。

管理規(guī)?？s水近80億

數(shù)據(jù)顯示，截至今年三季度末，長安基金的管理規(guī)模為105.31億元，相比去年四季度末的184.43億元規(guī)?？s水79.12億元;從排名來看，公司規(guī)模在141家公募基金公司中的排名也退至第100位。

具體到產(chǎn)品類型，與其他中小型基金公司依賴固收類基金打天下不同，長安基金則是以權(quán)益類基金為主。混合型基金是主陣地，不過今年三季度末卻大幅縮水，管理規(guī)模減少73.24億元。

其中僅有長安鑫益增強(qiáng)A/C、長安裕騰A/C和長安鑫盈A/C三只混合型基金規(guī)模突破10億元(各類份額合并計算，下同)，不過長安鑫益增強(qiáng)和長安裕騰兩只基金C類份額卻大幅度減少：長安鑫益增強(qiáng)C由去年末的77.13億元下滑至今年三季度末的25.54億元;長安裕騰混合C由去年末的38.26億元下滑至三季度末的11.47億元。而長安鑫盈A則由去年的6.76億元增至9.02億元。

除此之外，長安基金旗下其余混合型基金規(guī)模幾乎是“一地雞毛”，長安鑫旺價值A(chǔ)/C、長安宏觀策略、長安鑫富領(lǐng)先等10只產(chǎn)品規(guī)模不足1億元，而長安宏觀策略、長安產(chǎn)業(yè)精選A/C、長安鑫富領(lǐng)先、長安鑫利優(yōu)選A/C、長安鑫興A/C規(guī)模亦在清盤線之下。

值得關(guān)注的是，存量基金規(guī)模不佳的同時，長安基金新基金發(fā)行情況也不理想。今年以來，該公司僅在9月18日成立了長安鑫悅消費驅(qū)動A/C一只產(chǎn)品，首募規(guī)模為9.08億元。

《投資時報》研究員注意到，規(guī)模的步步后退與業(yè)績表現(xiàn)欠佳有關(guān)。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至10月28日，長安產(chǎn)業(yè)精選C、長安產(chǎn)業(yè)精選A、長安鑫禧A、長安鑫禧C今年以來的凈值增長率分別為-5.35%、-5.75%、-4.87%、-5.02%。

這或許與踏空市場行情有關(guān)?；鸺緢箫@示，今年前三季度，長安產(chǎn)業(yè)精選、長安鑫禧股票倉位波動較大，前者前三季度股票倉位分別為89.83%、18.33%、72.58;后者的數(shù)據(jù)分別為90.57%、24.66%、65.46%。

此外，在今年前三季度，長安產(chǎn)業(yè)精選前十大重倉股更換頻率較高，其中第三季度和第二季度無一股重倉股相同。而長安鑫禧今年第三季度和第二季度前十大重倉股中有立訊精密(002475,股吧)(002475.SZ)、長春高新(000661,股吧)(000661.SZ)、寶信軟件(600845,股吧)(600845.SH)、智飛生物(300122,股吧)(300122.SZ)、三花智控(002050,股吧)(002502.SZ)、新易盛(300502,股吧)(300502.SZ)6只股票相同。

更為重要的是，長安產(chǎn)業(yè)精選、長安鑫禧兩只產(chǎn)品不僅年內(nèi)凈值增長率表現(xiàn)欠佳，長期業(yè)績亦不理想。

Wind數(shù)據(jù)顯示，截至10月28日，長安產(chǎn)業(yè)精選C近一年、近兩年、近三年的收益率分別為-0.03%、21.38、4.67%，同類排名分別為1869/1882、1573/1780、1413/1471。

截至10月22日，長安鑫禧A/C近一年、近兩年的收益率分別為0.35%/0.15%、3.88%/3.54%，同類排名均在后1/4;若拉長時間來看，該基金成立以來收益率分別為-11.45%、-11.91%。

《投資時報》研究員還注意到，長安產(chǎn)業(yè)精選、長安鑫禧兩只產(chǎn)品的基金經(jīng)理均是林忠晶。Wind數(shù)據(jù)顯示，其單獨及參與管理了7只主動權(quán)益類基金和1只指數(shù)基金，共8只產(chǎn)品，基金經(jīng)理從業(yè)年限為5.76年。